近期台股走出高檔修正後的反彈行情，但資金移動軌跡已有顯著變化！投資達人葉育碩對此發表觀點指出，如果最近只看大盤，可能會覺得這一波就是普通反彈；但仔細觀察，AI行情正在從權值股往「資料中心供應鏈中段」擴散，而這剛好是他認為「生不逢時」的00407A被低估的地方。
葉育碩表示，仔細觀察可以發現，其實AI行情正在從權值股，往資料中心供應鏈中段擴散。以前講AI，大家第一時間想到的是台積電、NVIDIA、聯發科這些大咖，但這一波真正強的，反而是PCB、CCL、AI伺服器、散熱、網通、連接傳輸、測試，以及各種資料中心零組件。
他指出，00407A在6月24日掛牌後，雖然生不逢時，才剛上市就遇到大跌，但如果把時間拉長一點看，就會發現一件很有意思的事情。它在下跌過程中，逐漸把持股往現在市場最強的AI供應鏈集中。
目前前十大持股包括台積電8.21%、聯發科6.94%、台光電5.74%、欣興4.63%、奇鋐4.75%、緯穎4.57%、台燿3.73%、台達電3.72%、川湖3.03%及旺矽2.83%。
葉育碩認為，除了台積電、聯發科之外，其他很多都是現在AI資料中心最熱門的中段供應鏈，而且這些股票在這一波反彈真的非常兇。從7月31日到8月14日，台光電上漲29.92%、欣興29.61%、奇鋐39.43%、台燿50.91%、川湖53.44%、旺矽21.96%，尤其川湖最近甚至出現獲利跟股價一起滑的誇張情況，而這些股票剛好都是00407A的成分股。
因此，他認為00407A這一波漲得快，不完全是因為大盤上漲，而是它持有的東西，就是這一波市場資金最願意追的地方。若與其他主動式ETF比較，同一時間，00407A上漲16.98%，不但高於00981A的15.65%，更明顯輾壓00406A的13.85%。
葉育碩最後提醒，這不是說00407A一定比其他主動式ETF好，主動式ETF本來就各有不同的選股邏輯，且短期漲幅不能代表長期績效。但他覺得這個現象很值得注意，市場正在從「AI權值股」往「AI供應鏈」擴散，而00407A目前的持股剛好踩在這條主線上。
他認為，出生在亂世反而讓它進場價位更漂亮；AI行情還沒結束，只是錢開始從台積電的上游滑向更瘋狂的中段供應鏈，而00407A剛好站在這條滑軌上。
※免責聲明：文中所提之個股、ETF內容，並非任何投資建議與參考，請審慎判斷評估風險，自負盈虧。
◎本文內容已獲葉育碩貼文授權，原文出處於此：https://www.facebook.com/share/1Juw99zxQK/?mibextid=wwXIfr；未經同意禁止取用轉載。